Срочный рынок: cнижение в мае может быть продолжено, – Дмитрий Верховых, ГК “АЛОР”
5 мая, 2012"Вчерашний день на рынках ознаменовался существенным падением котировок. Как и ожидалось, после пробития вниз важной отметки в 150000 пунктов по фьючерсу на индекс РТС, дальнейшее падение оказалось весьма сильным – фьючерс стремительно ушел ниже отметки 145000 пунктов. В итоге фьючерс потерял 4,86% в дневную сессию торгов, а в вечернюю сессию смог прибавить лишь 0,49%.
Срочный рынок: cнижение в мае может быть продолжено, – Дмитрий Верховых, ГК "АЛОР"
Уровень опционной поддержки по июньским контрактам остается на страйке 135000 пунктов, и сопротивления - на отметке 170000 пунктов. Однако в опционах с экспирацией в мае уровень поддержки сместился с отметки 150000 пунктов в район 140000 пунктов. Сопротивление остается на уровне 180000 пунктов.
Биржевая волатильность обычно зависит от двух факторов – количества торговых дней и выходных впереди, а также движения на рынке. Таким образом, по теории волатильность должна была возрасти на падении и упасть в преддверии длинных выходных. В результате изменения индекса волатильности несущественны: он составил 29,27 пунктов.
Наконец мы увидели серьезное нисходящее движение на рынке. С большой долей вероятности можно предположить, что в мае снижение будет продолжено, однако сегодня серьезного движения в отсутствии внешних ориентиров может и не состояться.
Большинство торговых роботов находятся в коротких позициях. Причем прибыль, полученная ими уже от этих "шортов", весьма существенна. В качестве примера можно привести механическую торговую систему на 30-минутном тайм-фрейме, предоставляемую клиентам в рамках услуги "АЛОР-Робот". Последняя закрытая сделка этой стратегии была продажей фьючерса по 150 300 пунктов и покупкой по 144 200 пунктов, и прибыль, таким образом, составила более 6000 пунктов на один лот, что составляет более 4% без использования эффекта "плеча".
Часовой график RIM2.