На графике индекса ММВБ по-прежнему присутствует уже 4 незакрытых “бычьих гэпа”, которые скоро будут успешно закрыты, - Вадим Сысоев, ГК Юнити Траст - Доходный Дом
19 мая, 2008"В пятницу на американском фондовом рынке преобладали коррекционные настроения среди инвесторов на Wall Street, однако ближе к окончанию торговой сессии американцы сумели отыграть внутри дневные потери. Напомним, что в 16:30 по мск. были опубликованы данные по числу новых строительств, которые в апреле выросли на 8,2% до 1,032 млн. против прогноза 940 тыс., а разрешения на строительство увеличились на 4,9% до 978 тыс. домов. Тем не менее, американские фьючерсы, в отличие от российского фондового рынка, не отреагировали на данную статистику.
По итогам торговой сессии американские фондовые индексы закрылись разнонаправлено /Dow Jones -0,04%, S&P500 +0,12%, NASDAQ -0,19%/.
Фьючерсы на американские индексы на данный момент торгуются в небольшом минусе, что будет нейтрально воспринято участниками рынка.
С технической точки зрения, индекс Dow Jones в середине торговой сессии протестировал нижнюю границу восходящего тренда на рубеже 12900-12910 пунктов, после чего "быки" потащили индекс к уровням открытия и по итогам дня сформировали "додж".
Индекс Dow Jones – временной срез дневной
Напоминаем, что ближайшим сопротивлением для "быков" будет часовой сигнал на покупку на отметке 13001,94 пункта, в случае преодоления которого индекс Dow Jones направится к 13046,15 пунктов, где расположен уровень в 76,4% по Фибоначчи по отношению к падению от 13132,33 пунктов.
Как только "быки" преодолеют данное сопротивление, то индекс направится к 13080 пунктам, где находится верхняя граница флага, а затем к дневному сигналу на покупку на отметке 13132,33 пунктов. Если индекс Dow Jones преодолеет дневной фрактал на покупку, то он начнет новый этап рост в рамках волны В к верхней границе канала в районе 13500-13600 пунктов.
В тоже время не стоит забывать, что на дневном и часовом графиках по индикатору MACD продолжает формироваться уже двойная "медвежья" дивергенция.
Основной дневной сигнал на продажу расположен на отметке 12270,79 пунктов, что по-прежнему далеко от текущих уровней. Также поддержкой для "быков" может выступить нижняя граница восходящего тренда в районе 12900 пунктов. Часовой сигнал на продажу расположен на отметке 12893,49 пунктов
C волновой точки зрения, индекс Dow Jones по-прежнему находится в коррекционной волне В. Напомним, что ее основными целями выступают рубежи 12918/достигнута/-13220 пунктов, что составляет 50%-61,8% по Фибоначчи от всего падения. Не стоит забывать про рубеж в 13600 пунктов, что составляет 76,4% по Фибоначчи от всего падения.
В тоже время в данной волне В идет формирование подволны с, в которой в свою очередь идет формирование 5-ой волны роста с целями 12892/достигнута/-13050/достигнута/-13278 пунктов, что составляет 61,8%-76,4%-100% по Фибоначчи от длины 1-3 подволн.
Говорить об окончании формирования коррекционный волны В, можно будет после последовательного преодоления дневных фракталов на продажу в районе 12270,79 пунктов, далее 12177,33 пунктов, после чего продолжится формирование коррекционной волны С с ближайшей и оптимистичной целью 10000-10500 пунктов.
С технической точки зрения, в пятницу индекс ММВБ открылся с ожидаемым и очередным "гэпом" вверх, однако на этот раз "быки" не позволили "медведям" его закрыть. В итоге грамотные "быки" направились тестировать часовой сигнал на покупку на отметке 1931,73 пунктов, который им даже удалось повторно и уверенно преодолеть после публикации макроэкономической статистики. Но "быки" на достигнутом не остановились, и продолжили рост до дневного фрактала на покупку на отметке 1942,36 пунктов, который также не устоял под их напором, что не теперь исключает тестирования исторического максимума.
Также стоит отметить, что Газпром (GAZP) и ЛУКОЙЛ (LKOH) обновили исторические максимумы, а недельный объем торгов был рекордным с января месяца, когда произошел разворот по российским индексам. Если в первую торговую сессию и по итогам всей недели окажутся меньшие объемы торгов, то это будет являться более поводом для серьезной коррекции.
Последний торговый час был закрыт в виде "падающей" звезды, однако такое уже не в первый раз, а слабые и истощенные "медведи" никак не могут ее подтвердить.
Индекс ММВБ – временной срез 60 минут
На дневном графике, индекс ММВБ вновь, также как и индекс РТС, продолжил формировать свечную формацию 8-11 новых вершин, которая может быть разворотной для "быков", которые без оглядки скупают все подряд, забыв про резкие коррекции.
Кроме того, на графике индекса ММВБ по-прежнему присутствует уже 4 незакрытых "бычьих гэпа", которые скоро будут успешно закрыты.
На дневном графике по индексу ММВБ присутствует формация "складной" метр, состоящий из 3-х последовательных восходящих трендов, где 3-ий является вертикальным, называемым "луч", который является заключительным трендом для "быков".
Напомним, что первый восходящий тренд проходит в районе 1610 пунктов, второй тренд в районе 1740 пунктов. Что касается 3-его восходящего тренда, то на данный момент он проходит в районе 1930 пунктов.
На часовом графике индекс ММВБ также сформировал формацию "складной" метр, состоящий из 3-х последовательных восходящих трендов, где 3-ий тренд проходит в районе 1930 пунктов, 2-ой в районе 1820 пунктов, 1-ый находится на рубеже 1680 пунктов. На часовом графике по индикатору MACD присутствует "медвежья" дивергенция.
С волновой точки зрения все без изменений, и вероятны два варианта дальнейшей динамики индекса ММВБ.
Напоминаем, что оптимисты видят формирование 3-ей восходящей импульсной волны, причем объемы торгов могут это подтверждать.
Как только "медведи" огрызнуться, то начнется формирование 4-ой коррекционной волны с предварительными целями 1860-1800-1750 пунктов, что составляет 23,6%-38,2%-50% по Фибоначчи от длины 3-ей волны. В связи с этим "быки" могут начать формировать либо "треугольник" или "вымпел", либо "флаг", что можно будет расценивать как дальнейшее продолжение роста в рамках пятой волны, цели которой мы высчитаем после окончания коррекции. Как только индекс ММВБ опустится и закрепится ниже 1750 пунктов, то данный сценарий не будет актуальным.
В целом индекс ММВБ может продолжить формировать глобальную пятую волну роста с последовательными целями роста 1970-1986-2050-2170-2250-2450-2600 пунктов.
Что касается пессимистов, то индекс ММВБ продолжил формировать более высокую вершину коррекционной волны В, причем не исключено достижение исторического максимума, в рамках плоской коррекции.
Основной задачей "медведей" на данный момент является - сломать восходящий луч в районе 1930 пунктов, и вернуться ниже линии долгосрочного тренда, после чего можно будет говорить о возможности формирования волны С.
Дневные сигналы на продажу находятся на отметках 1650,01 и 1642,64 пунктов, а недельный сигнал на покупку расположен на отметке 1970,46 пунктов, в случае преодоления которого индекс ММВБ направится к 1980-1990 пунктам.
В пятницу мы советовали спекулятивно покупать в случае преодоления часового сигнала на покупку на отметке 1931,73 пунктов до 1942,36 пунктов, что было успешно выполнено. Сегодня тем, кто в пятницу на преодолении дневного фрактала на покупку, советуем закрывать "длинные" позиции и открывать "короткие" позиции со "стопом" чуть выше 1970,46 пунктов", - считает Вадим Сысоев, аналитик ГК Юнити Траст - Доходный Дом